要览君
“截至目前，共有15家银行增资扩股方案获批。其中，城商行有7家，占据‘半壁江山’。”
近期，多家银行增资扩股方案获批。
(资料图片仅供参考)
12月20日，山西银行增资扩股方案获山西银保监局同意，该行将募集不超过58亿股股份。另外，12月9日，新疆银保监局表示同意关于新疆银行增资扩股方案，该行拟募集股份20.80亿股左右，不超过25亿股；募集资金25亿元左右，不超过30亿元。
据《今日城商行》不完全统计，截至目前，共有15家银行增资扩股方案获批。其中，城商行有7家，占据“半壁江山”。
据银保监会11月公布的数据显示，今年三季度商业银行资本充足率为15.09%，整体资本充足水平较一季度有所上升，但城商行资本充足率仅为12.73%，有着较强补充资本充足率的需求。
城商行增资扩股成常态
江苏银行日前公告称，该行日前召开董事会会议，审议通过了关于江苏省投资管理有限责任公司（下称“江苏投资”）与其关联方拟合计持有江苏银行10%以上股份的议案。
今年年内，包括江苏银行、山西银行、新疆银行、桂林银行、河北银行均有增资扩股计划。
日前，刚刚成立一年的山西银行首次增资扩股方案获批。山西银保监局发布批复显示，同意山西银行增资扩股方案，募集不超过58亿股股份。山西银行需严格按照有关法律法规完成上述增资扩股事宜，同时，应严格审核股东条件，并报批持股达到规定比例的股东资格等事宜。
公开信息显示，山西银行于2021年4月挂牌开业，是以原大同银行、长治银行、晋城银行、晋中银行、阳泉市商业银行合并重组设立的省级法人银行。山西融金兴晋私募投资基金合伙企业（有限合伙）为该行控股股东，持股比例为63.76%，而该行实际控制人为山西省财政厅。
据了解，山西银行此次开启首轮增资扩股，很大程度上是为了强化核心资本和增强资本实力。
山西银行第三季度报告显示，截至9月末，该行实现营业收入27.48亿元，净利润1.59亿元；资产质量方面，不良贷款率2.98%，较去年末下降0.31%；拨备覆盖率153.93%，较去年末提升2.79%。资本充足情况方面，其资本充足率、一级资本充足率和核心一级资本充足率分别为11.52%、9.12%和9.12%，较上年末分别下降1.55%、1.08%和1.08%。资本充足水平均有所下滑，因此，该行有着较强提升资本充足率的需求。
事实上，今年以来银行业增资动作频频，山西银行只是众多银行增资扩股的一个缩影。
12月9日，新疆银保监局表示同意关于新疆银行增资扩股方案，该行拟募集股份20.80亿股左右，不超过25亿股。募集资金25亿元左右，不超过30亿元；拟增资底价1.2元/股。该行同时表示，本次公开募集的资金全部用于核心资本，提高资本充足率。
无独有偶，10月14日，桂林市政府召开新闻发布会透露，截至9月末，桂林银行顺利完成第七轮增资扩股，募资规模达101.61亿元，创下了国内近5年来非上市银行单次配股募集资金最多、参与配股股份占总股本比例最高、广西金融机构单次发行新股最多、募集资金最多等多项纪录。
另外，2022年9月14日，河北银行拟再启动新一轮增资方案，该行2022年第二次临时股东大会审议《河北银行2022年增资扩股方案》，这也是距离2019年增资10亿股后，河北银行时隔三年拟再次启动增资扩股计划。
据《今日城商行》不完全统计，截至目前，共有15家银行增资扩股方案获批。其中包括7家城商行、3家农商行、4家村镇银行和1家民营银行。城商行在增资扩股获批的银行中占据“半壁江山”。
内生动力不足倒逼银行增资扩股
纵观今年增资扩股的银行，中小银行无疑是主力军。究其原因，内生动力不足，或许是其抛出增资计划的主导因素。
中国(香港)金融衍生品投资研究院院长王红英表示，近两年受疫情及经济下行等因素的影响，中小银行存在诸多经营困局，资本充足率下降严重，部分银行甚至面临资本充足率考核不达标的严峻局面。
据银保监会11月公布的数据显示，今年一、二、三季度，银行一级资本充足率分别为12.25%、12.08%和12.21%，资本充足率分别为15.02%、14.87%和15.09%，三季度整体资本充足水平有所上升。
但分机构来看，城商行、农商行和民营银行仍有着较强补充资本充足率的需求。今年三季度，大型银行、股份制银行、外资银行资本充足水平分别为17.26%、13.28%、18.59%，而城商行、农商行和民营银行资本充足水平仅为12.73%、12.25%和12.44%。此三类机构资本充足率不仅远低于大型银行，还远不及15.90%的行业平均值。
因此在造血能力差、资本补充需求日益强烈的背景下，中小银行“补血”需求更加旺盛。这也解释了上述城商行今年以来增资不断的原因。
据了解，银行增加注册资本的主要方式有两种，一种是银行内部：未分配利润转增或资本公积转增注册资本；一种是外部融资：通过配股或定向募集新股的方式增加注册资本。
值得注意的是，对于中小银行而言，顺利增资需要综合考虑利用内源方式还是外部引入战投方式。
若是引进战略投资者，对于部分中小银行来说，如何提升投资者吸引力就成为关键。另外，引入外部资本，银行也必须严格筛选，不能盲目引入，需在认真评估自身实力的同时，对外部战略投资者进行积极引进。
除此，银行注册资本发生变化，也势必引发股东结构和经营管理权出现变化，这也是谋求增资的银行需要平衡的问题。
因此，业内分析认为，在谋划增资扩股时，银行应做好资产负债管理、资本管理及风控能力建设，提高募集资金使用效率。而在引入战略投资者之后，银行还应该持续完善股权治理。
补充资本金应多管齐下
中小银行增资扩股不仅可以提升自身抵御风险的能力，还可以提高与大型商业银行的竞争力。但除了通过原股东和新股东增资外，还需要建立多元有效的补充资本金渠道。
国金证券研究员表示，银行资本补充包括内源和外源两种。内源主要依靠自身利润留存，外源主要包括IPO、永续债、二级资本债等。内源方面，目前我国商业银行盈利多靠息差驱动，但近年来，利率市场化背景下中小银行息差不断收窄，盈利能力远不如前，使得对核心资本补充能力大幅减弱；外源方面，中小银行普遍实力较弱，评级较低、上市困难，IPO、优先股手段流程过长，也难以满足中小银行短期资本补充需求。
因此，近年来永续债、专项债就成为中小银行补充资本金的重要方式。
据《今日城商行》不完全统计，截至目前，中小银行专项债今年共发行630亿元，涉及辽宁、甘肃、河南等地银行。其中，辽宁今年两次发行中小银行发展专项债，共发行额度为200亿元。
永续债方面，Wind数据显示，截至12月22日，银行共发行34只永续债，发行额度共计3155亿元，其中，中小银行发行29只永续债，发行额度共计1045亿元。
对于中小行补充资本，一业内人士表示：应强化中小银行自身盈利能力，不断提升经营管理水平，发展中间业务、零售业务等低资本消耗型业务，持续优化表内外结构，充实资本，提高风险定价能力，控制风险资本金的消耗。
另一方面，应引导中小银行多渠道开展资本补充工作，鼓励民间资本入股城商行和农商行；鼓励引入国内外战略投资者，降低投资者准入门槛，如引入国内外知名商业银行、国内外大型基金管理公司以及投资公司等；鼓励大型银行、电商平台、互联网龙头等认购中小银行永续债，分享收益，推动中小商业银行内部管理和风控能力的升级。
